观音阁，明代原为夕照庵，后圯。民国六年（1917年）宝陀寺住持妙山大师在招宝山重建天王殿后，又在招宝山左侧山腰建观音阁等僧尼修行场所。

1985年，政府落实宗教政策，重新开放。镇海县佛教协会聘脱尘和尚为住持，吸收部分和尚僧尼上山，在观音阁旧址建起了平屋3间，塑千手观音一尊，供女僧修行居住，仍名观音阁。近年来，观音阁陆续修建了大殿、山门、斋堂、客寮、围墙等建筑，建筑面积达960多平方米。

2000年12月被公布为区级文保点。