在千年古刹白云寺的院内，大雄宝殿的下方有一天然地下奇观——苏北地区独一无二的、乃至苏鲁豫皖四省之内的罕见的、具有百多万年历史的大型石灰岩钟乳石观溶洞——这就是白云洞。

此洞最宽40米，现游览长度为160米，据一千四百多年前的<魏书)记载，此洞东可通大诲，南可通黄山。相传古时每逢夏秋交接之季，清晨常有一团白云从寺内洞中冉冉升起，慢慢飘向西南空中。其间有一条青龙在洞内修炼，时常随着白云升空，与天神交会。最初这座寺内供奉着一尊从平山寺移来的火神像，遂取名火神庙。

相传，火神的生日是正月初七，所以古时每年正月初七前后，在白云寺山下的周围有一场长达七天的火神庙会。因为正月份是广大农民比较清闲的季节，所以前来赶庙会的人特别多，他们都满怀希望火神能给自家带来吉祥，带来丰收。于是，每逢庙会期间，总是人山人海，锣鼓喧天；那规模，那气势，决不亚于云龙山和泰山的庙会。由于正月份天气比较寒冷，又与中国民间的传统节日——春节有些时间上的冲突，后来，经白云寺与地方政府协商，又把原来的正月初七火神庙会改为三月初七白云寺庙会。目前的九里山白云寺庙会已经成为徐州地区与云龙山、泰山并列的三大庙会之一。